全球儲能市場正在迅速擴大，預計到2030年底前的年增長率將達到21.2%，超過光伏、風電和新能源汽車。這一增長主要是由強制要求所驅動，并得到補貼和儲能成本下降的支持，尤其是在中國。然而，由于供應過剩，電池電芯制造商的利潤率大幅縮水。海外市場正在強調供應鏈安全，強化本土制造，以減少對中國的依賴。這就要求中國供應商付出更大的努力，才能在海外取得成功。中國的低價還能繼續下降嗎？這將如何影響全球供應鏈、市場動態和盈利能力？在這種競爭格局下，企業將面臨哪些機遇和挑戰？

全球儲能市場將迎來又一個創紀錄的年份。彭博新能源財經預計，2024年新增裝機容量將達到69GW/169GWh ，以GWh計的同比增速達到76%。由于省級政府強制要求配建儲能，中國在新增裝機方面繼續處于領先地位，但隨著目標的實現，預計2025年儲能裝機將略有下降。印度、德國、西班牙以及歐洲和非洲的其他地區，由于競價和招標推動了新增裝機，到本十年末的增長將有所加速。

全球新增儲能裝機容量在2024年創下紀錄，隨后直至2035年將以17.0%的年復合增長率增長，2035年年新增裝機容量達227GW/955GWh 。相比之下，全球風電和光伏市場同期的年復合增長率分別為7.0%和7.5%。

儲能項目的發展在很大程度上仍然受到強制性要求和定向補貼的推動。截至2024年10月，彭博新能源財經跟蹤了中國26個地區、美國13個州以及澳大利亞、韓國、印度、希臘、意大利、西班牙和土耳其等七個國家層面的儲能目標。除了中國的光伏和風電配建儲能強制要求、美國的《降低通脹法案》和各州政策外，許多市場目前正在新增競價和招標計劃，幫助推動新增裝機。

磷酸鐵鋰(LFP)電池今年的市場份額將達到創紀錄的84%（以GWh計），從而取代鎳基電池材料體系，我們預計到2035年，鎳基電池材料體系的市場份額將僅為1%。彭博新能源財經預計，2035年8%的新增裝機容量將由為長時儲能項目(LDES)安裝的多種未定義技術組成。其他非鋰儲能技術可能會滿足LDES的需求。

亞太地區(APAC)在整個預測期內將保持其領先地位，在年新增裝機容量（以GWh計）中的占比將從2024年的56%增至2035年的59%。中國在其中占主導地位，因強制要求大型風電和光伏配建儲能在短期內推動裝機。澳大利亞和日本都在為清潔穩定容量進行新的容量競價，通過提供長期收入協議來推動對儲能項目的投資。2035年，亞太地區累計儲能部署規模將達到887GW/3,390GWh。

到2035年，歐洲、中東和非洲(EMEA)地區在年新增裝機容量（以GWh計）中的占比將從2024年的13%升至19%。在2028年大型儲能市場開始擴大規模之前，戶用電池仍然是該地區最大的儲能需求來源，以德國為首。除了此前希臘、匈牙利和意大利宣布的支持計劃之外，波蘭和荷蘭也宣布了新的支持計劃。到2035年底，EMEA地區的累計裝機容量將達到387GW/1,128GWh，2030年后，中東和非洲地區的需求將上漲。

以GWh計，美洲(AMER)地區的年新增裝機容量占比從2024年的26%降至2035年的13%。在美國，州目標、公用事業公司采購以及德克薩斯州等地具有吸引力的商業經濟性推動了市場。在拉丁美洲，智利的改革正在轉化為更多的新增儲能裝機容量。到2035年，美洲地區的累計裝機容量將達到290W/1,098GWh 。

我們的全球緩沖是為了應對不確定性，例如我們缺乏預見性的市場以及可能出臺我們未曾預測到的更雄心勃勃政策的市場。對于歷史和近期（2024年）裝機容量，我們基于電池出貨量分析確定了緩沖。在電池出貨量分析中，我們確定了歷史和近期電池需求的缺口。根據我們的分析，我們對2023年和2024年的假設分別為5.1GWh和8.3GWh，分別占這兩年中國以外地區需求（以GWh計）的10%和11%（不包括緩沖）。此后，從2025年到2035年，我們基于全球裝機容量（以GWh計）預測每年增加10%的緩沖。